Résumé
En Afrique sub-saharienne, le diagnostic de la situation du financement de l'agriculture est maintenant bien connu. La demande de financement pour assurer le fonctionnement des exploitations agricoles mais aussi pour permettre les investissements nécessaires à leur développement est immense. Face à ces besoins de financement, l'offre de crédit est limitée en volume et dans l'espace: toutes les zones rurales sont loin de pouvoir bénéficier d'un accès au crédit. Cette offre de crédit se concentre sur certaines filières agricoles et bénéficie principalement aux exploitations agricoles moyennes ou grandes, au détriment d'un grand nombre de familles pauvres en milieu rural. Ce gap important entre la demande et l'offre de crédit est souvent expliqué par la difficulté de sécurisation du crédit. En d'autres termes, l'activité agricole en Afrique sub-saharienne serait trop risquée et, en l'absence d'instruments permettant de se couvrir en partie face à ces risques, les institutions financières (IF)1 seraient peu incitées à étendre leur portefeuille de crédit agricole. Dans quels termes faut-il poser cette question de la sécurisation du crédit ? Dans un premier temps, on peut identifier des facteurs d'insécurisation du crédit: ces facteurs sont exogènes (liés à l'environnement des institutions financières) ou endogènes (liées aux institutions financières elles-mêmes). La sécurisation du crédit peut alors s'envisager sous deux angles: - Du point de vue des prêteurs, on retrouvera la gamme classique des sécurités qui peuvent être mises en oeuvre par les institutions financières et celles qui nécessitent l'engagement d'institutions tierces (entreprises agro-industrielles, organismes stockeurs, pouvoirs publics). On trouvera aussi des pratiques visant à mieux coordonner le fonctionnement de plusieurs IF intervenant dans la même zone mais aussi des outils et des méthodes pour améliorer le fonctionnement et la performance des IF. Tous ces outils concourent à couvrir le risque pris par les institutions financières mais répercutent en général ce risque sur les producteurs agricoles ou sur des institutions tierces. Ils constituent donc des outils satisfaisant pour les IF mais ne sont pas de nature à résoudre en profondeur la question de la sécurisation du crédit qui repose principalement sur l'insécurité des revenus en milieu rural. - Du point de vue des emprunteurs, c'est-à-dire les exploitations familiales, le problème est tout autre. L'efficacité des outils de sécurisation du crédit mis en place par les IF peut entraîner des situations d'impayés, voire dans certaines situations, de faillites avec vente de terres. Pour les exploitations familiales, le vrai problème est la question de la sécurisation des revenus. Face à des aléas multiples, des outils et des mécanismes peuvent etre mis en place (assurance santé et décès, assurances agricoles, mécanismes de stabilisation des marchés agricoles,...) si tant est que les gouvernements et la communauté internationale jugent important de maintenir et développement une activité agricole dans les zones rurales des pays en développement. Traditionnellement, la discussion sur la sécurisation n'aborde que les outils et instruments en mesure de réduite le risque des institutions financières. Il nous paraît cependant indispensable d'articuler toute politique de sécurisation du crédit à une politique agricole et rurale visant la sécurisation et l'augmentation des revenus des ménages ruraux. (Résumé d'auteur)